過往表現並非未來業績的保證或可靠指標。 所有投資均附帶風險，或會損失價值。投資於債券市場須承受若干風險，包括市場、利率、發行人、信貸、通脹及流動性風險。大部份債券及債券策略的價值均受利率變動影響。存續期較長的債券及債券策略的敏感度和波動性一般高於存續期較短的債券及債券策略；當利率上升時，債券的價格普遍下跌，而目前的低息環境令有關風險增加。現時債券交易對手的投資額度減少，可能導致市場流動性下降，以及價格加劇波動。債券投資在贖回時的價值可能高於或低於原本成本。股票價值可能因實質或所理解的整體市場、經濟及行業情況而下跌。管理期貨涉及較高的風險，包括價格大幅波動，可能並不適合所有投資者。極端風險對沖涉及訂立金融衍生工具交易，以期有關工具會在發生極端事件時升值。即使在市場嚴重受壓期間，投資極端事件工具仍可能損失全部或部份價值。極端事件無法預測，因此投資與極端事件掛鈎的工具屬投機行為。衍生工具及商品掛鈎衍生工具可能涉及若干成本及風險，例如流動性、利率、市場、信貸和管理風險，以及無法在最有利的情況下平倉的風險。商品掛鈎衍生工具可能涉及額外的成本和風險，例如商品指數波幅變動，或其他可影響個別行業或商品的因素，例如旱災、水災、天氣、禽畜疾病、禁運、關稅及國際經濟、政治與監管變化。投資於衍生工具所損失的金額可能高於投資金額。 掉期是一種衍生工具；現時掉期日漸經由中央結算及於交易所進行買賣。未經中央結算及交易所買賣的掉期的流動性可能低於交易所買賣的投資工具。多元化投資不確保沒有損失。

不同策略或證券之間的相關性乃根據特定時期的數據計算。該等相關性日後或在不同時期可能顯著有別，因而導致波幅加劇。有關金融市場趨勢或投資組合策略的陳述乃基於當前的市況，而市場狀況會波動不定。概不保證這些投資策略將適用於任何市況或適合所有投資者，而各投資者應評估其個人的長線投資能力，尤其是在市況低迷期間。展望及策略可予更改，毋須另行通知。

假設性和模擬例子附有多項內在限制，並一般根據事後的情況擬備。模擬業績與實際業績往往顯著不同。在擬備模擬業績時，無法全面計入與市場普遍相關或與執行任何特定投資策略相關的多項因素，而上述所有情況均可能對實際業績造成負面的影響。不保證將能取得文中所述的表現。

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